Ф'ючерси на акції США стабілізувалися у п'ятницю після різкого зниження на попередній сесії, викликаного невтішним прогнозом Walmart. Інвестори з острахом стежать за макроекономічними даними, які можуть вплинути на подальшу динаміку ринків.

Walmart: тривожний сигнал для економіки

Прогноз найбільшого американського ритейлера Walmart став причиною різкого падіння його акцій на 6,5%, що негативно позначилося на всій галузі. Компанія очікує прибуток на акцію в першому кварталі в діапазоні $0,57–$0,58, що суттєво нижче прогнозованих $0,64.

Річний прогноз також виявився слабшим за очікування аналітиків: $2,50–$2,60 проти прогнозованих $2,77.

Головна причина погіршення прогнозів – зниження споживчих витрат, особливо серед низькодохідних груп населення. Попри стабільний попит на харчові продукти, Walmart відзначає зниження продажів у сегменті непродовольчих товарів. Це може свідчити про початок охолодження споживчого попиту, який є ключовим драйвером американської економіки.

Додатково керівництво компанії вказало на можливі наслідки торгових тарифів, що можуть негативно вплинути на стратегію низьких цін, яка є основою успіху Walmart.

Попри це, ритейлер продовжує нарощувати частку ринку, залучаючи більш заможних клієнтів і активно розвиваючи онлайн-продажі через програму Walmart+.

Падіння ритейлерів посилило тиск на фондовий ринок

У четвер Dow знизився на 1,01%, S&P 500 втратив 0,43%, а Nasdaq впав на 0,47%. Слабкі прогнози Walmart викликали ланцюгову реакцію серед інших великих ритейлерів: Target (-2%) та Costco (-2,6%).

Інвестори стурбовані, що погіршення фінансових перспектив найбільшого ритейлера США може стати провісником уповільнення зростання економіки.

Додатковий тиск на ринок спричинили новини про скорочення бюджету Пентагону, що призвело до зниження акцій Palantir (-5,2%). Проте, окремі папери демонстрували позитивну динаміку - Celsius Holdings виріс на 34% після сильної звітності за четвертий квартал.

Технічна картина S&P 500 і Nasdaq 100

S&P 500 розпочав торгівлю в районі 6120 і поки що залишається поблизу цього рівня. Основна зона підтримки розташована в районі 6080-6100. Якщо індекс закріпиться нижче цієї позначки, ймовірно подальше зниження до 6040. У разі повернення вище 6150, очікується спроба тестування 6200.

Nasdaq 100 торгується близько 22 083. Ключова підтримка сформувалася в зоні 21950-22000. Закріплення нижче цього рівня може посилити низхідний рух у напрямку 21800. Східний сценарій можливий при пробої 22200, що може відкрити шлях до 22350.

Що далі?

У п'ятницю увага інвесторів зосереджена на публікації даних PMI та статистиці з продажу наявних будинків. Ці індикатори допоможуть оцінити поточний стан економіки та потенційний вплив на фондовий ринок.

Якщо макроекономічна статистика виявиться слабкою, тиск на індекси може посилитися.

Ситуація залишається напруженою: інвестори продовжують стежити за корпоративною звітністю, динамікою інфляції та політикою ФРС. Найближчими тижнями ключовими факторами стануть дані щодо ринку праці та інфляції, які визначать подальшу траєкторію фондового ринку.